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江恩波動法則內容是什么?什么是波浪理論

2020-02-15 11:44
  江恩波動法則內容是什么
 
  一、江恩波動法則與共振
 
  在第一次世界大戰中,一隊德國士兵邁著整齊的步伐,通過一座橋,結果把橋踩塌。就橋梁的本身負載能力而言,遠遠大過這隊德國士兵的重量,但由于士兵步調整齊、節奏一致,結果大橋在這種齊力的作用下而倒塌,這就是共振的作用。共振經常應用于音響領域上。當短頻率與長頻率出現倍數的關系時,就會產生共振。
 
  而江恩的思路是:市場的波動率或內在周期性因素,來自市場時間與價位的倍數關系。當市場的內在波動頻率與外來市場推動力量的頻率產生倍數關系時,市場便會出現共振關系,令市場產生向上或向下的巨大作用。
 
  回顧歷史走勢,可以發現:股票走勢經常大起大伏,一旦從低位啟動,產生向上突破,股價如脫韁的野馬奔騰向上;而一旦從高位產生向下突破,股價又如決堤的江水一瀉千里。這就是共振作用在股市之中的反映。
 
  共需可以產生勢,而這種勢一旦產生,向上向下的威力都極大。它能引發人們的情緒和操作行為,產生一邊倒的情況。向上時人們情緒高昂,蜂擁入市;向下時,人人恐慌,股價狂瀉,如同遇到世界末日,江恩稱之為價格崩潰。
 
  因此一個股票投資者,應對共振現象充分留意。如下情況將可能引發共振現象:
 
  1、當長期投資者、中期投資者、短期投資者在同一時間點,進行方向相同的買入或賣出操作時,將產生向上或向下的共振;
 
  2、當時間周期中的長周期、中周期、短周期交匯到同一個時間點且方向相同時,將產生向上或向下共震的時間點;
 
  3、當長期移動平均線、中期移動平均線、短期移動平均線交匯到同一價位點且方面相同時,將產生向上或向下共振的價位點;
 
  4、當K線系統、均線系統、成交量KDJ指標、MACD指標、布林線指標等多種技術指標均發出買入或賣出信號時,將產生技術分析指標的共振點;
 
  5、當金融政策、財政政策、經濟政策等多種政策方面一致時,將產生政策面的共振點;
 
  6、當基本面和技術面方向一致時,將產生極大的共振點;
 
  7、當某一上市公司基本面情況、經營情況、管理情況、財務情況、周期情況方向一致時,將產生這一上市公司的共振點。
 
  共振并不是隨時都可以發生,而是有條件的,當這些條件滿足時,可以產生共振;當條件不滿足時,共振就不會發生;當部分條件滿足時,也會產生共振,但作用就;當共振的條件滿足得越多時,共振的威力就越大。在許多時候,已經具備了許多條件,但是共振并沒有發生,這可以理解為萬事俱備、只欠東風。東風不刮,火就燒不起來,而東風是關鍵條件。如果沒有關鍵條件,共振將無法產生,在這一點上江恩特別強調自然的力量。
 
  我們知道,每到農歷8月18日錢塘江會發生大潮,這現象是因為月亮的引力所造成的。而只有當太陽、月亮和地球處于同一直線時,這種大潮才會發生,這也是一種共振。既然太陽、月亮和地球的位置可以引起大潮,那么它們的位置是否也可以影響人們的操作情緒和行為?江恩的回答是肯定的。
 
  總之,共振是使股價產生大幅波動的重要因素,投資者可以從短期頻率、中期頻率和長期頻率以及其倍數的關系去考慮。江恩還認為:市場的外來因素是從大自然循環及地球季節變化的時間循環而來。共震是一種合力,是發生在同一時間多種力量向同一方面推動的力量。投資者一旦找到這個點,將可獲得巨大利潤和回避巨大風險。
 
  二、江恩波動法則與江恩分割比率辛民
 
  江恩波動法則包含著非常廣泛的內容,但在江恩在世時,又沒有給出明確的波動法則定義,這也就造成了以后研究江恩理論的分析家對波動法則的不同理解。有一個音樂家兼炒家彼得曾寫過一篇文章,從樂理角度去解釋波動法則。彼得認為,江恩理論與樂理一脈相承,兩者都是波動法則的不同理解。音節的基本結構由七個音階組成,在七個音階中,發生共震的是C與G及高八度的C,亦即百分之十及一倍水平。也就是說,音階是以二分之一,三分之一,四分之一及八分之一的形式產生共震,因此頻率的一倍、兩倍、四倍、八倍會產生共震。而上述比例及倍數與江恩的波動法則有著密切聯系,也就是江恩的分割比率。
 
  江恩的分割比率是以8為基礎的,也就是江恩的分割比率是50%(二分之一),其次是25%(四分之一)和75%(四分之三),再其次便是八分之一、八分之三、八分之五及八分之七。我們在研究深滬股市的走勢圖時,可以發現大量的實際例證來證明江恩分割比率的有效性。我們看上證指數周線圖圖例。92年11月20日,股指周線圖收盤數為401點。經過13周的上升,漲至93年2月19日,周收盤指數為1499.7點,上漲幅度1100點,這一周股指最高點為1558點,隨后開始下跌,經過6周的下跌,至93年4月2日,周收盤指數944點,下跌幅度556點,約為上漲幅度的二分之一,下跌時間也約為上漲時間的二分之一。通過以上例證,我們可以了解到江恩百分之五十分割率的重要性。
 
  江恩的經驗是從美國股市和期市上總結出的,但這一結論同樣適合于我國股市。江恩的波動法則和分割比率并不局限于某一特定區域,它是一種自然法則,而這種自然法則是人們在交易過程中自然而然遵循的一個法則,它是人們固定習性的反映,而這種固定習性是不會輕易被打破的。如果一對軍人的執行任務要從甲地到乙地,因路途很遠,中途需要休息,那么這個休息的地點很可能選在總路程的百分之五十處。又如一個人一天工作八個小時,那么他的工作時間安排常常是上午工作四小時,下午工作四小時。我們再看上證指數周線圖。從94年7月29日至95年2月17日,上證指數在此期間共運行了28個交易周,從333點至1052點,上漲了7周,隨后又經過21周的下跌,跌至533點。上漲時間占此段時間的四分之一(25%),下跌時間占此段時間的四分之三(75%),而25%和75%都是江恩非常重視的分割比率。
 
  江恩波動法則中非常強調倍數關系和分割比率的分數關系,而倍數關系和分數關系是可以相互轉化的,這就要看我們所取的數值的大小。如一個莊家要把4.00元的,股票做到8.00元,那么從4元至8元上漲100%為1;而6.00元是上漲的50%;5.00元為上漲的25%;7.00元為上漲的75%;那么在這些位置是江恩分割比率要重視的位置。如果我們把4.00元漲至5.00元,漲幅1.00元作為漲幅的第一階段為1的話,那么到6.00元漲2元,到8.00元漲4元,就是第一段漲幅1元的倍數關系。這又是江恩波動法則強調的可能產生共震點的倍數關系。倍數關系可以無限擴大,分數關系可以無限縮小,關鍵是取什么數值定為1.這就如同月球繞著地球轉,地球繞著太陽轉,原子里面有原子核,原子核里又有更小的微粒,無限縮小。當我們了解到這種倍數關系和分數關系的重要性的時候,就可以利用它建立起一種市場框架,當時間和價位的單位都運行到這種倍數關系和分數關系時,市場的轉折點就可能已到達。在價位方面會出現自然的支撐和阻力,在時間方面會出現時間的阻力。在市場的重要低位開始,計算二分之一,四分之一,八分之一的增長水平,及一倍、兩倍、四倍、八倍的位置,將可能成為重要的支撐和阻力。在低位區,走勢常受到八分之一的阻力,波動小,時間長,在低位區,走勢常受到八分之一的阻力,波動小,時間長,走勢反復,一旦產生有效突破,阻力減少,走勢明快。在市場的重要高點,計算該位置的二分之一、三分之一、四分之一及八分之一,常為調整的重要支撐。將股指或股價的重要低點至高點的幅度分割為八份,分割的位置都是重要的支撐和阻力。對于時間循環,可將一個圓形的360度看作市場的時間周期的單位,并用二分之一,四分之一及八分之一的比率分割,分割為180度,90度,45度,包括月份,星期,日期的周期單位,分割的位置常成為市場周期的重要轉折點。
 
  什么是波浪理論
 
  艾略特是波浪理論的創始人,他根據自己對華爾街股市多年的觀察,發現股票及商品價格的波動都像大自然的潮汐那樣,一浪緊隨一浪,周而復始,具有一定的規律,表現出周期循環的特點,于是艾略特于1934年提出了著名的波浪理論。 波浪理論的基本觀點:。股價指數的上升和下跌將是交替進行的。推動浪和調整浪是價格波動的兩種最基本的方式。推動浪由5個上升浪組成,即五浪上升模式模式。在市場中價格以一種特定的五浪形態,其中1、3、5浪是上升浪,2浪和4浪則是對1、3浪的逆向調整。調整浪由A、B、C三浪組成,即三浪調整模式。五浪上升運行完畢后將有A、B、C三浪對五浪上升進行調整,其中A浪和C浪是下跌浪。B浪是反彈浪……一個完整的循環由五個上升浪和三個調整浪組成,即所謂的八浪循環。波浪理論的缺陷在于,大浪和小浪不易區分;浪的形式多樣,不易判斷。